NAND

對手變隊友？SK崔泰源：聯手鎧俠共同生產是「一種選擇」 亦探討在日建廠

記憶體漲不停 DRAM、NAND將吃掉雲端巨頭68%資本支出

輝達70%成長帶旺記憶體！美銀喊2027年DRAM營收增幅上看80%、DDR4狂飆879%

美銀全球研究看好AI帶動記憶體需求，預估2027年DRAM銷售額基本情境成長48%，若價格持續上漲，增幅有望突破80%。DDR4現貨一年暴漲879%，三大原廠擴產有限，記憶體超級周期持續升溫。

要搶NAND產能就必須「簽長約」？AI需求爆發、鎧俠擴產5兆日元藏「談判王牌」

鎧俠與SanDisk公布截至2033會計年度5兆日元擴產計畫，瑞銀預期2027年NAND供需進一步收緊，認為鎧俠可藉產能彈性掌握與AI雲端客戶的長約談判優勢。

摩根士丹利示警中國記憶體崛起！2028年DRAM、NAND供給恐迎重大轉折

摩根士丹利指出，長鑫與長江儲存持續擴產，2026至2027年有望填補AI記憶體供給缺口，但2028年後中國新增產能與全球擴產可能衝擊DRAM、NAND供需與產業獲利。

儲存晶片供給滿足率不足5成 美銀：9月現貨價料再漲10%至20% DRAM產值成長可逾80%

AI需求持續推升儲存晶片供需失衡，美銀調查顯示9月現貨市場供給滿足率不足50%，加上消費電子旺季到來，預估DRAM與NAND現貨價格仍有10%至20%的上漲空間。

SK海力士深化日本記憶體布局 郭魯正：積極評估與日本客戶共同拓展NAND市場

儲存缺翻天！鎧俠攜手SanDisk在日蓋新廠、主攻高階NAND

三星、SK海力士加碼中國NAND產能！西安、大連擴產同步加速

AI伺服器帶動高階NAND需求成長，三星電子與SK海力士同步加碼中國產能，三星西安廠擴充第9代NAND，SK海力士大連廠月產能目標3萬片晶圓。

AI需求太旺 三星、SK海力士大舉擴充中國NAND產能

川普向習近平釋善意？美政府傳考慮放行蘋果採購中國長鑫科技記憶體

川普政府傳考慮允許蘋果向長鑫科技、長江存儲採購DRAM與NAND，相關決定可能在川普與習近平9月會面後公布，但美國國會強烈反對。

SemiAnalysis：NAND製造正「由鎢轉鉬」！「這些企業」有望受惠

3D NAND邁向300層以上堆疊，傳統鎢字線面臨電阻、漏電與填充等製程瓶頸，SemiAnalysis指出鉬可能成為高層數NAND的必要材料，帶動沉積設備市場成長。

美光NAND市占率升至第三 股價仍承壓

美光科技(Micron Technology)(MU-US)周三(19日)連續第二個交易日下跌，此前股價才在周一短暫重新站上1,000美元。

記憶體產業「靜默海嘯」！這輪漲價或持續到2028年

AI資料中心擴張推升DRAM、SSD、HDD需求，FMS 2026數據顯示多項記憶體產品價格大漲。產能擴張受限，供需緊張與漲價壓力可能延續至2028年。

記憶體變「金條」！DDR5年漲400%–500% 128GB已飆至歷史最低的十倍

記憶體頂部提前？三星、SK海力士遭多家券商下調目標價 價差最多達200萬韓元

SanDisk一周反彈近35% 最新財測與NAND技術藍圖成催化劑

SanDisk 延續近期低點以來的強勁反彈，短短兩周多累計漲幅已超過 60%。SanDisk 周五 (14 日) 收盤大漲 7.4%，前一交易日則飆升 13.7%。這波漲勢反映華爾街對 SanDisk 最新財務目標及技術發展藍圖的樂觀態度。

全球第三！這家中國企業NAND出貨量超越美光與鎧俠 機構：2027至2028年差距或將拉開

〈群聯法說〉獲利大暴衝 上半年EPS 187.43元締新猷 每股擬配60元現金股利

群聯 (8299 - TW) 今 (13) 日召開法說會，並公布第二季財報，單季毛利率衝上 65%，續創歷史新高，單季稅後純益達 262.17 億元，季增 72.78%，年增 3,419%，每股稅後純益 118.57 元

記憶體成本壓力大！谷歌Pixel 11新機漲100美元 容量256GB起步 主打「Gemini Intelligence」

SK海力士 擬將中國工廠NAND產能提高50%

SK 海力士計劃重啟中國大連第二工廠建設，將當地 NAND 快閃記憶體產能擴大約 50%，這是 SK 海力士在人工智慧（AI）資料中心需求驅動下加速布局企業級記憶體市場的舉措。

AI記憶體超級週期拐點將至？三星、SK海力士DRAM漲幅不及高盛估算 美光下月財報恐補刀

2027年前產能全售罄！SK海力士砸5.4兆韓元擴建南韓晶片廠

〈華邦電法說〉Q2獲利創高EPS 5.4元 記憶體毛利率衝破70%

華邦電 (2344-TW) 今 (6) 日召開法說會，受惠記憶體價格大幅上漲、產品組合改善，以及產能利用率維持滿載，第二季營收、毛利率與獲利同步跳升，單季歸屬於母公司業主淨利 243.17 億元，季增 140.4%，較去年同期轉盈，創

威剛7月營收連5月創高 Q3續攀峰、DRAM明年缺更大

記憶體模組大廠威剛 (3260-TW) 今 (6) 日召開法說會並公布 7 月營收，單月合併營收衝上 183.8 億元，月增 25.4%、年增 331.3%，連續第 5 個月改寫歷史新高。公司表示，隨 DRAM 及 NAND Flash 價格持續上漲、

2026年晶片預測：銷量暴增98.3% 直逼1.7兆美元

半導體產業正步入非凡的成長階段，其主要驅動力是 AI 基礎設施及先進邏輯與記憶體元件供應的嚴重瓶頸。據《麥克林報告》，全球半導體市場預計在 2026 年成長 98.3%，達約 1.7 兆美元，並在 2027 年進一步擴張至逾 2.2 兆美元。

〈財報〉 Sandisk財測不如預期 蓋過亮眼財報 盤後挫逾6%

AI記憶體行情未見頂！高盛力挺三星、SK海力士、解析「8大焦點」

三星電子與 SK 海力士股價近期大跌，高盛認為市場過度悲觀，預估 HBM 價格 2027 年翻倍、DRAM 與 NAND 供需仍偏緊，重申兩家公司買進評等。

三大記憶體廠2027年產能提前售罄 恐成史上最缺一年

南韓記憶體又漲價！TrendForce：傳統DRAM、NAND價格創多年新高 誰將受惠？

AI 伺服器與 HBM 需求持續攀升，排擠傳統 DRAM 與 NAND 產能，推升 DDR4 與 NAND 價格屢創新高。TrendForce 預估 DRAM 供不應求將延續至 2027 年，三星、SK 海力士、美光等記憶體大廠可望受惠，而長鑫科技及半導